在近期市場波動中，港股電氣設備板塊展現出強勁的抗跌能力。2月26日盤中，該板塊逆勢走強，東方電氣以15.40%的漲幅領跑，金風科技、哈爾濱電氣分別上漲7.46%和5.69%，截至11時50分，三家龍頭企業(yè)股價均創(chuàng)下階段新高。
驅動板塊上漲的核心邏輯來自行業(yè)需求端的結構性變化。中信建投證券最新研究報告指出，全球AI數據中心（AIDC）建設正進入爆發(fā)期，僅美國市場2025至2028年間因AI算力需求衍生的電力容量年復合增長率就將達到55%，預計三年內累計新增裝機容量將突破150吉瓦。這一數據意味著配套電力設備市場將迎來歷史性機遇，從變壓器到智能電網設備的需求將持續(xù)攀升。
市場分析人士認為，電氣設備板塊的強勢表現與全球能源轉型趨勢深度契合。在傳統(tǒng)能源向清潔能源過渡的過程中，AI算力基礎設施的擴張對電力供應的穩(wěn)定性、智能化提出更高要求，這直接推升了相關設備的技術迭代需求。東方電氣等企業(yè)在特高壓輸電、儲能系統(tǒng)等領域的技術積累，使其成為本輪行業(yè)紅利的主要受益者。
