臺積電于10月17日揭曉了截至2024年9月30日的第三季度財報，業績亮眼。財報數據顯示，臺積電三季度營收達7596.9億新臺幣（約合1683億人民幣），同比增長39%，凈利潤更是大幅增長54.2%，至3252.6億新臺幣。

在財報電話會議中，臺積電預計第四季度營收將在261億至269億美元之間，遠超去年同期的196.2億美元。全年資本支出預計略高于300億美元，與早前預期相符。臺積電首席財務官黃仁昭指出，約70%至80%的資本支出將投向先進制程，以滿足AI相關需求的持續增長。

臺積電的強勁業績和樂觀展望在一定程度上緩解了市場對AI繁榮可能虛假的擔憂。作為全球晶圓代工龍頭，臺積電服務于蘋果、英偉達等大客戶，提供芯片制造與先進封裝技術。受益于AI芯片的強勁需求，臺積電股價今年已飆升超過70%。

然而，臺積電與長期合作伙伴英偉達的關系近期出現波折。據報道，英偉達新一代Blackwell芯片在推出后發現問題，導致雙方互相指責，最終Blackwell芯片量產發貨推遲至四季度。隨著英偉達芯片設計復雜度提升，臺積電在定價上掌握了更多主動權，今年6月的漲價決定也由英偉達無奈接受。

對于提價是否過于激進的問題，臺積電董事長兼總裁魏哲家在電話會議上表示，他更傾向于將客戶視為合作伙伴，而非簡單議價。他指出，頭部AI供應商的毛利率是臺積電難以企及的，但他對它們的成功表示歡迎。

三季度，臺積電先進制程收入占比提升至69%，其中3nm、5nm、7nm芯片銷售額占比分別為20%、32%、17%。魏哲家透露，多款更先進的2nm芯片正受到客戶關注，同時蘋果設計的A16芯片需求也超出預期，臺積電正積極準備提升產能。

從業務結構來看，HPC業務營收占比達51%，雖略有下滑，但仍占據主導地位。智能手機相關業務收入占比34%，物聯網、汽車、數字消費電子等其他業務分別占比7%、5%、1%。

魏哲家還表示，除AI領域外，整體半導體需求已開始穩定并有所改善。盡管PC和智能手機的單片毛利仍處低位，但臺積電正通過加入更多AI技術，預計未來幾年內這些領域將保持健康增長。

值得注意的是，臺積電的重要設備供應商阿斯麥本周早些時候因技術故障提前公布了三季度財報，業績疲軟。阿斯麥下調了對2025年銷售額和預訂量的預期，盡管AI相關服務器需求強勁，但汽車、移動和PC市場需求的復蘇較為緩慢。

阿斯麥的疲軟業績導致其股價大幅下跌，并波及英偉達、英特爾等芯片股。然而，臺積電的股價在財報發布當日表現相對穩健，盤前一度上漲超過8%。