私募機構(gòu)近期在A股市場的調(diào)研動向，正透露出其節(jié)后布局的潛在方向。根據(jù)私募排排網(wǎng)最新統(tǒng)計，4月份共有1093家私募機構(gòu)參與上市公司調(diào)研，覆蓋26個申萬一級行業(yè)中的533家公司，累計調(diào)研次數(shù)達5349次。其中，電子行業(yè)成為私募關(guān)注度最高的領(lǐng)域，82家相關(guān)企業(yè)獲得調(diào)研，總頻次突破1052次，顯著領(lǐng)先其他行業(yè)板塊。

在電子板塊中，多家業(yè)績表現(xiàn)突出的企業(yè)成為頭部私募的重點調(diào)研對象。以水晶光電為例，該公司4月累計接待私募調(diào)研75次，位居行業(yè)首位，聚鳴投資、上海大樸資產(chǎn)等百億級私募均參與其中。公開資料顯示，水晶光電在薄膜光學、半導(dǎo)體光學及精密制造領(lǐng)域具備綜合競爭優(yōu)勢，今年一季度實現(xiàn)營業(yè)收入17.21億元，同比增長16.08%；凈利潤2.47億元，同比增長11.69%。公司管理層在調(diào)研中強調(diào)，其在高精度規(guī)模化制造方面的優(yōu)勢，可滿足光通信領(lǐng)域?qū)Ω呙芏取⒏呖煽啃援a(chǎn)品的量產(chǎn)需求。

立訊精密、安克創(chuàng)新和芯源微等電子企業(yè)同樣躋身私募調(diào)研頻次前十榜單，分別獲得73次、65次和53次調(diào)研。值得注意的是，私募對科技板塊的關(guān)注不僅體現(xiàn)在調(diào)研層面，更延伸至實際投資布局。今年一季度，多家頭部私募通過增持或新進持股的方式，加大對科技類資產(chǎn)的配置力度。

以睿郡資產(chǎn)合伙人董承非管理的產(chǎn)品為例，其旗下兩只基金在一季度末新進鼎龍股份前十大流通股股東名單，合計持有市值近8億元。董承非管理的產(chǎn)品還出現(xiàn)在揚杰科技、樂鑫科技和芯朋微等公司的股東名單中。另一家百億級私募重陽戰(zhàn)略則通過其才智基金，以16.29億元的持股市值新進海康威視前十大流通股股東，期末持股數(shù)量達5356.6萬股。

市場分析人士指出，私募機構(gòu)對科技板塊的持續(xù)加碼，與全球AI產(chǎn)業(yè)發(fā)展趨勢密切相關(guān)。近期美國主要云服務(wù)提供商公布的財報顯示，其未來資本支出計劃進一步上調(diào)，強化了市場對AI技術(shù)商業(yè)化的預(yù)期。與此同時，頭部企業(yè)的AI相關(guān)收入占比仍處于較低水平，意味著該領(lǐng)域存在較大的滲透空間。受此影響，部分私募機構(gòu)明確表示將長期聚焦AI產(chǎn)業(yè)鏈中的關(guān)鍵環(huán)節(jié)，挖掘具備技術(shù)壁壘和成長潛力的標的。